AMÉRICA MÓVIL, SAB de CV REPORTE FINANCIERO Y

Transcripción

Carlos García-Moreno
Director de Finanzas y Administración
[email protected]
Daniela Lecuona Torras
Relación con Inversionistas
[email protected]
Puntos
Sobresalientes
AMÉRICA MÓVIL, S.A.B. de C.V.
REPORTE FINANCIERO Y OPERATIVO DEL
PRIMER TRIMESTRE DE 2012
Eventos
Relevantes
México, D.F., 26 de abril de 2012 - América Móvil, S.A.B. de C.V. (“América Móvil”)
[BMV:AMX] [NYSE: AMX] [NASDAQ: AMOV] [LATIBEX: XAMXL], anunció hoy
sus resultados financieros y operativos del primer trimestre de 2012.
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
306M de
accesos
• América Móvil terminó marzo con 306 millones de accesos —7.7% más que en
el primer trimestre de 2011— tras añadir en el periodo 4.2 millones de suscriptores móviles y 1.9 millones de UGIs. El total de accesos comprende 246 millones
de suscriptores móviles, 30 millones de líneas fijas, 16 millones de accesos de
banda ancha y 14 millones de clientes de televisión de paga.
Brasil es el
más grande
operador fijo
•
Una parte significativa de las nuevas UGIs provino de Brasil, que se ha convertido en nuestro operador más grande de línea fija con 25.2 millones de UGIs. En
la plataforma móvil, Brasil captó 1.2 millones de nuevos suscriptores en el periodo y México 1.1 millones, mientras que América Central y el Caribe tuvieron
529 mil adiciones netas, y Perú y EE.UU. captaron alrededor de 360 mil clientes
cada uno.
1T Ingresos
+12% año a
año
•
Con 192 mil millones de pesos mexicanos, nuestros ingresos del primer trimestre se elevaron 12.4% respecto del mismo trimestre del año anterior. Los ingresos de línea fija crecieron 7.1% y los ingresos móviles 15.8% en pesos mexicanos.
Éstos últimos representan 62.5% de los ingresos totales.
Brasil
Claro
Embratel
NET
Ingresos por •
datos móviles
+31% año a
año
A tipo de cambio constante, los ingresos por datos móviles se incrementaron
31%, seguidos por los ingresos de televisión de paga, 25%, y los ingresos por los
datos fijos, 9%. Varias de nuestras subsidiarias registraron incrementos de doble
dígito en ingresos, en su moneda local.
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Porta Ecuador
Telmex Ecuador
Claro Perú
EBITDA
+6.3% año a
año
•
El EBITDA de 67.5 miles de millones de pesos fue 6.3% mayor que el del año
anterior permitiéndonos obtener una utilidad de operación de 42 mil millones
de pesos. El margen se ubicó en 35.1%.
Utilidad neta
de 33mM de
pesos +38%
año a año
•
La apreciación de varias monedas en relación al dólar, resultó en una ganancia
cambiaria que dio lugar a un ingreso integral de financiamiento de 5.8 miles de
millones de pesos, permitiéndonos registrar una utilidad neta de 32.6 miles de
millones de pesos en el periodo; misma que fue 37.5% mayor a la del año pasado en pesos mexicanos.
UPA +43.3%
•
La utilidad por acción se incrementó 43.3% año a año a 42 centavos de peso.
Deuda neta
de 318mM de
pesos
•
Nuestra deuda neta se ubicó en 318 mil millones de pesos al cierre de marzo,
disminuyendo de 332 mil millones de pesos al cierre de diciembre. Fue equivalente a 1.2 veces EBITDA (UDM).
Capex de
24mM de
pesos
•
Realizamos gastos de inversión por 24.2 miles de millones de pesos en el trimestre, adquirimos acciones de Telmex por un valor de 7.3 miles de millones de
pesos y recompramos 6.9 miles de millones de acciones de América Móvil; aún
así, logramos disminuir los flujos de la deuda en 3.8 miles de millones de pesos.
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
Puntos
Sobresalientes
América Móvil - Fundamentales (NIIF)
Eventos
Relevantes
1Q12
1Q11
Var. %
UPA (Pesos) (1)
0.42
0.30
43.3%
Utilidad por ADR (Dólares) (2)
0.65
0.49
33.0%
Utilidad Neta (millones de pesos)
32,641
23,744
37.5%
Acciones en Circulación Promedio (miles de millones) (3)
76.81
80.07
-4.1%
855
1,095
-21.9%
Suscriptores
ADRs en Circulación Promedio (millones) (4)
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
Eventos Relevantes
Embratel
obtiene
control de
Net Serviços
Embratel ejerció su opción de compra por la cual adquirió el control de Net Serviços,
la compañía cablera de Brasil. El 5 de abril, Embratel anunció que lanzará una oferta
pública para adquirir las acciones que aun están en manos de minoritarios y si los
resultados de la oferta lo permiten, se llevará a cabo el desliste de la compañía. Embratel tiene actualmente una participación del 92.2% de Net Serviços.
Nueva
presentación
de nuestros
resultados
financieros
Estamos consolidando los resultados de Net Serviços desde el 1° de enero. También
estamos cambiando la presentación de los resultados financieros de dos maneras: 1)
vamos a presentar nuestros ingresos en términos brutos sin deducir las comisiones
pagadas a los distribuidores por la activación de nuevos suscriptores móviles, práctica
que adoptamos hace dos años, y 2) vamos a definir nuestro EBITDA como la cantidad
resultante de sumar los cargos por depreciación y amortización a la utilidad operativa
obtenida bajo IFRS.
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Presentar los ingresos brutos en lugar de netos, va a facilitar la comparación contra
otras compañías de telecomunicaciones que también reportan bajo IFRS y no deducen
las comisiones. El cambio en EBITDA se debe esencialmente al hecho de que bajo
IFRS no hay distinción entre los ingresos/costos operativos y no operativos; todos
son tomados en cuenta para llegar a un concepto de utilidad de operación. Un punto
importante para tomar en cuenta es que bajo IFRS, se considera como costo la participación de los trabajadores en las utilidades (PTU), misma que es obligatoria por ley en
México, Perú y Ecuador. La información presentada en este informe correspondiente
al primer trimestre del 2011 ha sido ajustada para fines comparativos.
Subsidiarias y Asociada de América Móvil a marzo de 2012
País
México
Argentina
Brasil
Estados Unidos
TracFone
Negocio
Part. Accionaria
Método de Consolidación
celular
100.0%
Consolidación Global
Telmex
fija
97.2%
Sección Amarilla
otra
100.0%
Claro
celular
Telmex(1)
fija
Claro
celular
Embratel
Chile
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Compañía
Telcel
100.0%
99.5% (2)
100.0%
fija
97.6%
Net
Cable
87.8%
Claro
celular
100.0%
100.0%
99.4%
99.4%
(1)
Telmex
fija
Colombia
Comcel
Telmex(1)
celular
fija
Dominicana
Claro
celular/fija
100.0%
Ecuador
Porta
celular
100.0%
Telmex(1)
fija
100.0%
El Salvador
Claro
celular/fija
95.8%
Guatemala
Claro
celular/fija
99.3%
Honduras
Claro
celular/fija
100.0%
Nicaragua
Panamá
Paraguay
Perú
Claro
Claro
Claro
Claro
celular/fija
celular
celular
celular
99.6%
99.7%
100.0%
100.0%
Telmex(1)
fija
Claro
Claro
Tracfone
celular/fija
celular/fija
celular
(1)
99.6%
100.0%
100.0%
98.2%
México
Telvista
otra
88.7% (3)
(1) La particiáción accionaria de Telmex Internacional en donde América Móvil es dueña del 97.5%
(2) Telmex es dueña del restante 2.66% de la acción.
(3) AMX es dueña directamente del 45% y 45% a través de su subsidiaria Telmex.
Puerto Rico
Uruguay
USA
2
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
Accesos Totales
Accesos Totales
Brasil supera
a México en
accesos de
línea fija
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Estados Unidos
TracFone
306
284
+7.7%
+12.5%
+6.5%
Suscriptores Celulares
246M de
suscriptores
móviles
América Móvil añadió cerca de 4.2 millones de suscriptores móviles en el primer
trimestre para terminar el periodo con 246 millones de suscriptores móviles, 6.5%
más que el año anterior. Una cuarta parte de nuestras adiciones netas fueron de
pospago; el crecimiento en este segmento fue notable en Colombia y México donde
las adiciones netas de pospago excedieron en 23.7% y 16.7% respectivamente, a las
obtenidas el año anterior.
1.1M nuevos
suscriptores
en México
Brasil obtuvo 1.2 millones de suscriptores nuevos en el periodo y México 1.1 millones. Nuestras operaciones en América Central y el Caribe captaron 529 mil adiciones
netas, más del doble que en el mismo trimestre del 2011. Perú y Tracfone en EE.UU.
añadieron cerca de 360 mil clientes cada uno, mientras que en el bloque Argentino y
en Colombia se registraron 271 y 201 mil clientes nuevos, respectivamente.
20M de
suscriptores
en EE.UU.
Al finalizar marzo, nuestra base de suscriptores se componía de 67 millones de suscriptores en México, 62 millones en Brasil, 29 millones en Colombia y 20 millones en
EE.UU. También había 20 millones de clientes en Argentina y 19 millones en América
Centra y el Caribe.
Suscriptores celulares a marzo de 2012
Miles
Total(1)
País
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
(millones)
América Móvil terminó marzo con 306 millones de accesos, 7.7% más que en el primer
trimestre de 2011. Esta cifra se compone de 246
millones de suscriptores móviles, 30 millones
de líneas fijas, 16 millones de accesos de banda
ancha y 14 millones de clientes de televisión
de paga. La línea de negocio con mayor
crecimiento fue la de televisión de paga con
un 32.9% anual. Nuestras UGIs en América
del Sur registraron un incremento anual del
27.8% llegando a 31.2 millones, impulsadas
en su mayor parte por Brasil, quien es ahora
nuestro operador más grande en términos de
accesos de línea fija.
Mar'12
Dic'11
Var.%
Mar'11
Var.%
México
66,737
65,678
1.6%
65,655
1.6%
Brasil
61,596
60,380
2.0%
53,438
15.3%
12.1%
5,656
5,537
2.2%
5,046
Argentina, Paraguay y Uruguay
21,015
20,744
1.3%
19,701
6.7%
Colombia
29,020
28,819
0.7%
30,014
-3.3%
Ecuador
11,149
11,057
0.8%
10,859
2.7%
Perú
11,612
11,254
3.2%
9,998
16.1%
América Central* y El Caribe
19,053
18,524
2.9%
17,649
8.0%
E.E.U.U.
20,131
19,762
1.9%
18,529
8.6%
245,969
241,755
1.7%
230,889
6.5%
Chile
Total Líneas Celulares
(1) Incluye el total de suscriptores en todas las compañías en donde Amérca Móvil tiene un interés económico: no considera las fechas
en las que las compañías empezaron a consolidar. Los datos históricos no incluyen recientes adquisiciones. *América Central incluye
Panamá y Costa Rica en todas las tablas.
3
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
Unidades Generadoras de Ingresos
60M UGIs,
+13% año a
año
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Terminamos marzo con 60 millones de unidades generadoras de ingresos (UGIs),
habiendo añadido 1.9 millones de nuevos accesos en el primer trimestre. Una parte
importante de estos nuevos accesos provino de Brasil, que es nuestro operador de
línea fija más grande con 25.2 millones de UGIs, seguido por México con 22.7 millones, 5.8 millones en América Central y el Caribe y 3.7 millones en Colombia. Perú,
Ecuador y el bloque Argentino mostraron crecimientos anuales de alrededor del 50%,
mientras que Brasil creció 28.5%.
Accesos de Líneas Fijas al 31 de marzo 2012
Thousands
Operaciones
Mexicanas
Total*
Mar'12
22,668
Dic'11
22,766
Var.%
-0.4%
Mar'11
23,130
Var.%
-2.0%
25,182
23,588
6.8%
19,594
28.5%
3,734
3,549
5.2%
3,094
20.7%
Ecuador
190
174
9.2%
125
51.9%
Perú
740
690
7.2%
483
53.2%
335
306
9.7%
227
48.0%
Chile
1,041
1,030
1.1%
916
13.6%
América Central y El Caribe
5,848
5,781
1.2%
5,516
6.0%
59,737
57,884
3.2%
53,084
12.5%
País
México
México
Telcel
Telmex
Brasil
Colombia
Operaciones
Internacionales
TOTAL
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
* Incluye Telefonía Fija, Banda Ancha y Televisión incluyendo DTH
Resultados Consolidados de América Móvil
Tras haber sufrido importantes movimientos en el segundo semestre del 2011, los
mercados financieros mundiales se estabilizaron de manera notable durante el primer
trimestre del 2012, esto fue en parte, la causa de un mejor desempeño económico al
esperado en varios países de nuestra región de operaciones; con la apreciación de
las monedas en muchos países de América Latina impulsando la confianza de los
consumidores.
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
1T Ingresos
+12% año a
año
Los ingresos consolidados del primer trimestre se incrementaron 12.4% —8.9% a tipo
de cambio constante— respecto del mismo trimestre del año anterior a 192 mil millones de pesos. Los ingresos por línea fija crecieron 7.1% y los ingresos por servicios
móviles 15.8% en términos de pesos mexicanos; éste último representa el 62.5% de
los ingresos totales.
Lideran los
ingresos por
datos móviles
Aun en sus primeras etapas, la expansión
de los ingresos por datos móviles superó la
de todas las otras líneas de negocio en el trimestre: a tipo de cambio constante, subieron
30.7% año a año seguidos por los ingresos de
televisión de paga, 25.4%—que ya reflejan la
consolidación de Net Serviços —y los de línea
fija con 8.5%. Varias de nuestras subsidiarias
registraron un incremento en ingresos de
doble digito en términos de moneda local, impulsados por los ingresos por datos móviles.
Ingresos de servicios 1T12
4
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
Suscriptores
Mejor
adopción de
plans M-Play
Estamos experimentando una fuerte adopción de servicios múltiple-play; más planes
de doble y triple-play e inclusive de cuádruple-play en donde los servicios fijos y
móviles se han integrado.
Margen
EBITDA en
35.1%
El EBITDA de 67.5 miles de millones de pesos fue 6.3% mayor que el del año anterior
en términos de pesos y aumentó 3.3% a tipo de cambio constante; con costos de servicio
aumentando más rápido que los ingresos, resultado de un rápido crecimiento de la
base de pospago, de aumentos en los gastos por contenido y de los costos de expansión y mantenimiento de las redes. En relación a los ingresos, el margen de EBITDA
disminuyó a 35.1% de 37.1%. Esta disminución en el margen es también reflejo de los
cambios en la conformación de nuestras líneas de negocio, con Tracfone en EE.UU.
habiéndose convertido en un negocio de mayor volumen con menores márgenes
y con nuestras operaciones de televisión de paga siendo cada vez más relevantes,
reflejando los costos asociados a contenidos.
Utilidad de
operación
42mM de
pesos
Nuestra utilidad de operación alcanzó 42 mil millones de pesos después de cargos por
depreciación y amortización de 25.5 miles de millones de pesos que se mantuvieron
estables en relación a los ingresos, respecto del mismo periodo del año anterior. La
apreciación de varias monedas en relación al dólar, particularmente el peso mexicano,
resultó en una ganancia cambiaria de 19.3 miles de millones de pesos en el trimestre,
permitiéndonos obtener un ingreso integral de financiamiento de 5.8 millones de
pesos.
UPA de 42
centavos de
peso
Registramos una utilidad neta de 32.6 miles de millones de pesos en el periodo, misma
que fue 37.5% mayor que la del año pasado, en pesos mexicanos. Nuestra utilidad por
acción se elevó a 0.42 pesos de los 0.30 que teníamos el año anterior, un incremento
anual del 43.3% que fue propiciado en parte por la reducción del 4.1% en el número
promedio de acciones en circulación.
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Estado de Resultados de América Móvil (NIIF)
Millones de pesos mexicanos
1T12
1T11
Var.%
Ingresos de Servicio
177,142
158,002
12.1%
Ingresos de Equipo
15,356
13,276
15.7%
Ingresos Totales
192,498
171,278
12.4%
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Costo de Servicio
57,935
49,052
18.1%
Costo de Equipo
25,696
20,577
24.9%
Gastos Comerciales, Grales y de Administración
39,685
36,232
9.5%
1,659
1,924
-13.8%
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
Otros
124,974
107,785
15.9%
EBITDA
67,524
63,493
6.3%
% de los Ingresos Totales
35.1%
37.1%
Depreciación y Amortización
25,506
23,439
8.8%
Utilidad de Operación
42,018
40,054
4.9%
% de los Ingresos Totales
21.8%
23.4%
Intereses Netos
4,522
3,396
33.1%
Otros Gastos Financieros
8,938
3,322
169.0%
Total Costos y Gastos
-19,280
-4,593
-319.7%
Costo Integral de Financiamiento
-5,821
2,125
-373.9%
Impuesto sobre la Renta y Diferidos
15,012
12,454
20.5%
Utilidad (Pérdida) antes de Resultados
32,826
25,474
28.9%
Fluctuación Cambiaria
Asociadas e interés minoritario
menos
Resultado en Asociadas
Interés Minoritario
Utilidad (Pérdida) Neta
13
15
-10.8%
-199
-1,745
88.6%
32,641
23,744
37.5%
5
Puntos
Sobresalientes
Balance General (de acuerdo con las NIIF)
América Móvil Consolidado
Eventos
Relevantes
Mar '12 Dic '11 Var.%
Suscriptores
Activo Corriente
Bancos e Inversiones Temporales 60,344 64,503 -6.4%
114,145 137,169 -16.8%
Cuentas por Cobrar
19,189 11,674 64.4%
Otros Activos Circulantes
28,837 34,538 -16.5%
Inventarios
222,515 247,884 -10.2%
América Móvil
Consolidado
Activo No corriente
Activo Fijo Neto
Inversiones en Asociadas
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
476,957 497,165 -4.1%
2,007 1,163 72.6%
Activo Diferido
Crédito Mercantil(Neto)
Intangibles
Activo Diferido
104,096 104,675 -0.6%
46,339 52,045 -11.0%
71,743 70,845 1.3%
Total Activo
923,657 973,777
-5.1%
Mar '12 Dic '11
Pasivo corriente
Deuda a Corto Plazo**
Cuentas por Pagar
Otros Pasivos Corrientes
Pasivo no corriente
Deuda a Largo Plazo
Otros Pasivos a Largo Plazo
30,719
169,850
45,865
246,434
Var%
28,550 7.6%
192,111 -11.6%
55,693 -17.6%
276,354 -10.8%
347,712 368,015
31,446 30,879
379,158 398,894
-5.5%
1.8%
-4.9%
Patrimonio
298,064 298,530
-0.2%
Total Pasivo y Patrimonio
923,657 973,777
-5.1%
**Iincluye porción circulante de deuda a largo plazo.
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Capex de
24mM de
pesos
Nuestra deuda neta se ubicó en 318 mil millones de pesos al cierre de marzo —equivalente a 1.2 veces EBITDA (12 meses)—habiendo disminuido de 332 miles de millones
de pesos al cierre de diciembre. Mientras que dicha reducción fue, en cierta medida,
el resultado de la apreciación del peso mexicano frente al dólar de EE.UU., también
fue en parte resultado de nuestra generación de flujo de efectivo. Cubrimos gastos
de inversión de 24.2 miles de millones de pesos, adquirimos acciones de Telmex por
un valor total de 7.3 miles de millones de pesos y recompramos 6.9 miles de millones
de acciones de América Móvil, y aún logramos disminuir en 3.8 miles de millones de
pesos la deuda en términos de flujo.
Deuda Financiera de América Móvil*
Millones de dólares
Dic-11
Mar-12
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Deuda Denominada en Pesos
5,313
5,891
Bonos
5,309
5,886
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
4
4
Deuda Denominada en Dólares
14,151
13,691
Bonos
Bancos y otros
12,348
12,348
Bancos y otros
1,803
1,343
Deuda Denominada en Otras Monedas
8,881
9,975
Bonos
7,488
8,068
Bancos y otros
1,393
1,907
Deuda Total
28,346
29,556
*La tabla no incluye el efecto de los forwards y derivados utilizados para cubrir nuestro riesgo cambiario.
Estados Unidos
TracFone
6
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
México
Base pospago
+17.3%
Las adiciones netas móviles en el primer trimestre sumaron 1.1 millones de suscriptores, de las cuales 317 mil fueron clientes de pospago, con lo que nuestra base de
suscriptores en México llegó a 66.7 millones. La tasa de crecimiento de nuestra base
de pospago fue de 17.3% respecto del año anterior. Nuestras adiciones derivadas de
la portabilidad numérica se han acelerado, sumando 298 mil tan solo en el primer
trimestre. Por cuanto a línea fija, terminamos marzo con 22.7 millones de líneas, 2.0%
menos que en el primer trimestre del año anterior debido a que el incremento en los
accesos de banda ancha—511 mil—no fue suficiente para compensar la reducción de
973 mil líneas de telefonía fija.
Ingresos
totales +3.9%
año a año
Nuestros ingresos llegaron a 66.2 miles de millones de pesos en el primer trimestre.
Crecieron 3.9% año a año con los ingresos por servicios móviles expandiéndose 6.8%,
respaldados por los ingresos por datos móviles que se incrementaron 34.1%. Los
ingresos por línea fija bajaron 3.1% resultado de la caída del 9.8% de los ingresos de
voz provocada por la reducción del 41.6% de los ingresos vinculados a las llamadas
fijo a móvil, como resultado de que Telmex pasó el beneficio completo al público de
la reducción de las tarifas de terminación móvil.
Datos en
31% de los
ingresos por
servicio
Nuestros ingresos móviles representan el 62.4% del total. A pesar de un incremento
del 15% en el MOU a 250 minutos, el más alto en la historia de Telcel, nuestros ingresos por voz móvil disminuyeron 4.3% como resultado de una reducción del 18.6%
en nuestro precio promedio por minuto. Lo anterior incorpora, entre otras cosas, el
impacto de la fuerte reducción en las tarifas de interconexión que entraron en vigor
el año pasado. Los ingresos por datos móviles continúan incrementando su participación de los ingresos móviles, ya representan 30.9%.
1T Margen
EBITDA en
46.3%
Nuestro EBITDA bajó 3.7% en el primer trimestre en relación al año anterior a 30.6
miles de millones de pesos. El margen EBITDA se redujo de 49.9% a 46.3% pues el
costo de adquisición por suscriptor se elevó a consecuencia del crecimiento de la
base de pospago y la disminución de los ingresos de llamadas fijo a móvil en ambas
plataformas.
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
Estado de Resultados (NIIF)
México
check
1T12
1T11
Var.%
Ene Mar 12
Ene Mar 11
Var.%
66,221
63,737
3.9%
66,221
63,737
3.9%
41,298
38,750
6.6%
41,298
38,750
6.6%
Ingresos por servicio
35,202
32,961
6.8%
35,202
32,961
6.8%
Ingresos por equipo
6,108
5,812
5.1%
6,108
5,812
5.1%
26,336
27,188
-3.1%
26,336
27,188
-3.1%
EBITDA
30,646
31,810
-3.7%
30,646
31,810
-3.7%
%
46.3%
49.9%
46.3%
49.9%
24,531
25,414
24,531
25,414
%
37.0%
39.9%
37.0%
39.9%
Ingresos Totales
Ingresos celulares
Ingresos líneas fijas y otros
-3.5%
-3.5%
*Los ingresos totales reflejan las eliminaciones entre las operaciones fijas y móviles, así como las transacciones intercompañías. Los
ingresos celulares y los ingresos de línea fija y otros, únicamente reflejan las eliminaciones por transacciones intercompañías con
subsidiarias extranjeras. La suma de las partes no es igual a los ingresos totales.
Datos Operativos México
1T12
1T11
Var.%
66,737
65,655
1.6%
Postpago
7,777
6,631
17.3%
Prepago
58,960
59,025
-0.1%
250
217
15.3%
Suscriptores (miles)
MOU
ARPU (pesos mexicanos)
Churn (%)
Unidades Generadoras de Ingresos (UGIs)*
* Líneas Fijas y Banda Ancha
177
169
4.7%
3.6%
3.1%
0.6
22,668
23,130
-2.0%
7
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
Adiciones
netas de
271K, 4x año
a año
Al cierre de marzo, nuestras operaciones en Argentina, Paraguay y Uruguay tenían
21 millones de suscriptores móviles, 6.7% más que el año anterior. Las adiciones netas
del trimestre—271 mil—fueron cuatro veces mayores que en el primer trimestre del
2011. También tuvimos 335 mil UGIs, que aumentaron 48% en el año.
1T Ingresos
+20% año a
año
Los ingresos del primer trimestre aumentaron 20.3% de forma anual a 3.5 miles de
millones de pesos argentinos. El crecimiento de los ingresos por servicios móviles
fue 17.4% y el de los ingresos de línea fija 17.8% gracias al incremento del 30.5%
en los ingresos de banda ancha fija. Los ingresos por voz móvil aumentaron 20.2%
generando un incremento en el ARPU mientras que los ingresos por datos móviles
crecieron 12.4%. Los datos móviles representan una tercera parte de los ingresos por
servicios móviles.
Margen
EBITDA en
37%
Nuestro EBITDA de 1.3 miles de millones de pesos argentinos fue 15.2% superior al del
año precedente y equivalente al 37.2% de los ingresos. El margen EBITDA disminuyó
en comparación con el mismo trimestre del año anterior debido principalmente al
aumento de los costos ligados a la inflación. Los costos de energía eléctrica subieron
75% ya que se retiraron los subsidios otorgados por el gobierno sobre estos servicios.
Portabilidad
numérica
La primera fase de la portabilidad numérica fue implementada en Argentina a mediados de marzo. Claro Argentina tiene altos estándares de calidad y una red con
gran capilaridad, la mejor cobertura 3G y las mejores velocidades de transmisión de
datos; por lo mismo, esperamos beneficiaron de este nuevo esquema como lo han
hecho nuestras subsidiarias en aquellos países en los que se ha puesto en práctica la
portabilidad numérica.
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
Argentina, Uruguay & Paraguay
Millones de pesos argentinos
check
1T12
Ingresos Totales
Ingresos celulares
Ingresos por equipo
EBITDA
%
%
1T11
Ene - Mar
´12
Var.%
Ene - Mar
´11
Var.%
3,464
2,879
20.3%
3,464
2,879
20.3%
3,274
2,747
19.2%
3,274
2,747
19.2%
2,879
2,452
17.4%
2,879
2,452
17.4%
390
294
32.6%
390
294
32.6%
200
170
17.8%
200
170
17.8%
1,289
1,118
15.2%
1,289
1,118
15.2%
37.2%
38.8%
37.2%
38.8%
1,071
952
30.9%
33.1%
12.5%
1,071
952
30.9%
33.1%
12.5%
*Los ingresos totales reflejan las eliminaciones entre las operaciones fijas y móviles, así como las transacciones intercompañías. Los ingresos celulares
y los ingresos de línea fija y otros, únicamente reflejan las eliminaciones por transacciones intercompañías con subsidiarias extranjeras. La suma de las
partes no es igual a los ingresos totales.
Datos Operativos Argentina, Uruguay & Paraguay
1T12
1T11
Var.%
21,015
19,701
6.7%
Postpago
2,770
2,565
8.0%
Prepago
18,245
17,135
6.5%
141
135
4.2%
46
42
10.7%
2.3%
2.7%
(0.4)
335
227
48.0%
MOU
ARPU (pesos argentinos)
Churn (%)
Unidades Generadoras de Ingresos (UGIs)*
* Líneas Fijas y Banda Ancha
8
Puntos
Sobresalientes
Brasil
Eventos
Relevantes
Operación
más grande
en AMX de
UGIs
Terminamos marzo con 86.8 millones de accesos en Brasil. La televisión de paga fue
nuestra línea de negocios con mayor crecimiento, habiéndose incrementado 42.6%
comparado con el mismo trimestre del año anterior, llegando a 10.6 millones. En
segundo lugar la banda ancha con 5.1 millones de accesos, un incremento anual del
27.9%. En cuanto a UGIs, Brasil se convirtió en el operador más grande de América
Móvil. Nuestra base de suscriptores móviles subió 15.3% en el año, terminando el
periodo con 61.6 millones de clientes y registrando 1.2 millones de adiciones netas
en el trimestre.
Ingresos
+10% año a
año
Los ingresos totales de 7.7 miles de millones de reales fueron 9.6% mayores que los
obtenidos en el año anterior dado que los ingresos móviles, 3.3 miles de millones de
reales, se incrementaron 5.3% y los ingresos fijos 11.5%. Éstos últimos representan el
62.3% de los ingresos de Brasil, mientras que los de televisión de paga representan
21% del total. El crecimiento de ingresos fue liderado por televisión de paga que
aumentó 28.8%, y por los ingresos de datos fijos y móviles que se incrementaron
en 12.5% y 26.2%, respectivamente. Hemos sido un importante catalizador para el
crecimiento para el crecimiento de la penetración de televisión de paga tanto en la
plataforma de cable como en la satelital.
Margen
EBITDA en
26%
El EBITDA del trimestre fue de casi dos mil millones de reales y fue 3.4% superior
al de un año atrás. El margen de EBITDA se ubicó en 25.6% de los ingresos, bajó
1.5 puntos porcentuales como resultado de mayores costos asociados a servicio a
clientes (tuvimos un incremento importante en el número de Centros de Atención al
Cliente y de empleados en nuestros Call Centers) y a la expansión y mantenimiento
de nuestras redes.
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Brasil
Millones de reales brasileños
check
1T12
Ingresos Totales
Ingresos celulares
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
Ingresos por equipo
EBITDA
%
%
1T11
Var.%
Ene - Mar
´12
Ene - Mar
´11
Var.%
7,661
6,989
9.6%
7,661
6,989
3,255
3,092
5.3%
3,255
3,092
5.3%
3,057
2,951
3.6%
3,057
2,951
3.6%
194
143
35.7%
194
143
35.7%
4,773
4,280
11.5%
4,773
4,280
11.5%
1,960
1,895
3.4%
1,960
1,895
3.4%
25.6%
27.1%
25.6%
27.1%
577
589
7.5%
8.4%
-2.0%
577
589
7.5%
8.4%
9.6%
-2.0%
Datos Operativos Brasil
1T12
1T11
Var.%
61,596
53,438
15.3%
Postpago
12,864
10,930
17.7%
Prepago
48,732
42,508
14.6%
105
90
16.5%
17
19
-10.7%
MOU
ARPU (reales brasileños)
Churn (%)
Unidades Generadoras de Ingreso (UGIs)*
3.7%
3.3%
0.4
25,182
19,594
28.5%
* Líneas Fijas, Banda Ancha y Televisión
9
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
Colombia
29M
suscriptores
en Colombia
Terminamos el trimestre con 29 millones de suscriptores móviles, tras haber añadido
201 mil nuevos clientes durante los tres primeros meses del 2012. Las adiciones de
pospago, 146 mil, fueron 23.7% mayores que las del año precedente contribuyendo a
un crecimiento anual del 13.9% de nuestra base de suscriptores de pospago. Nuestras
UGIs superaron en 20.7% las del año anterior, en 3.7 millones; los accesos de banda
ancha se elevaron 43.4% durante el año, siendo esta línea de negocio la de mayor
crecimiento.
1T Ingresos
+15% año a
año
Los ingresos del trimestre fueron 2.4 billones de pesos colombianos, superaron en
14.7% los obtenidos el año anterior. Los ingresos de voz móvil subieron 12.1%, respaldados por el crecimiento de ingresos por datos del 26.5%. El incremento del uso de
servicios de valor agregado de 3G y el incremento del 16.5% en el MOU, resultaron
en un incremento de 14.6% en el ARPU. Los ingresos de línea fija, que en 428 mil
millones de pesos colombianos equivalen a 18% del total, fueron 21% mayores a los
del 2011 debido al aumento de datos fijos del orden de 26.4%, similar al alza de los
datos móviles.
EBITDA +18%
año a año
Nuestro EBITDA fue de 1.1 billones de pesos colombianos en el trimestre, superando
en 18.1% el del mismo periodo del 2011. Nuestro margen escaló 1.3 puntos porcentuales en el año hasta 47.0%.
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Colombia
Miles de millones de pesos colombianos
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
check
1T12
1T11
Var.%
Estados Unidos
TracFone
Ene - Mar
´11
Var.%
2,401
2,094
14.7%
2,401
2,094
1,957
1,728
13.2%
1,957
1,728
13.2%
1,735
1,547
12.1%
1,735
1,547
12.1%
Ingresos por equipo
217
174
24.7%
217
174
24.7%
428
353
21.0%
428
353
21.0%
1,129
956
18.1%
1,129
956
18.1%
47.0%
45.7%
47.0%
45.7%
Ingresos Totales
Ingresos celulares
EBITDA
%
%
811
652
33.8%
31.1%
24.5%
811
652
33.8%
31.1%
14.7%
24.5%
*Los ingresos totales reflejan las eliminaciones entre las operaciones fijas y móviles, así como las transacciones intercompañías. Los ingresos
celulares y los ingresos de línea fija y otros, únicamente reflejan las eliminaciones por transacciones intercompañías con subsidiarias extranjeras.
Datos Operativos Colombia
1T12
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Ene - Mar
´12
1T11
Var.%
29,020
30,014
-3.3%
Postpago
4,901
4,304
13.9%
Prepago
24,119
25,710
-6.2%
230
198
16.5%
14.6%
MOU
19,979
17,434
Churn (%)
4.2%
3.1%
1.2
3,734
3,094
20.7%
ARPU (pesos colombianos)
10
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
Chile
Base
suscriptores
+12% año a
año
Nuestra base de suscriptores móviles creció 12.1% de forma anual a 5.7 millones al
haber captado 119 mil nuevos clientes en el trimestre. Nuestra base de suscriptores
de pospago creció cerca de tres veces más rápido que la de prepago: 25.2%. En la
plataforma de línea fija, nuestras UGIs superaron el millón, registraron un aumento
de 13.6% en el año.
Ingresos por
servicios
móviles +20%
año a año
Los ingresos de 165.8 miles de millones de pesos chilenos fueron 13.2% superiores a
los del primer trimestre del 2011. Nuestros ingresos por servicios móviles se incrementaron 20% respaldados por el fuerte crecimiento de los ingresos por datos del
34.8% y de 17.3% en el caso de voz. El ARPU subió 6.5%, en su mayor parte, gracias
al crecimiento en nuestros planes de voz + datos. Los ingresos de líneas fijas, que
representan casi un tercio del total, subieron 5.8% durante el año con ingresos de
banda ancha que se incrementaron 30.1%.
Margen
EBITDA +8%
año a año
El EBITDA del trimestre bajó 16.4% respecto del año anterior a 12.7 miles de millones
de pesos chilenos, o 7.7% de los ingresos, con mayores costos asociados a la expansión
y mantenimiento de nuestras redes.
Ganancias en
PNM
La portabilidad numérica móvil se implementó en Chile el 16 de enero. A la fecha,
hemos sido los ganadores netos de más de 45 mil números portados.
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
Chile
Millones de pesos chilenos
check
1T12
1T11
Var.%
Ene - Mar
´12
Ene - Mar
´11
Var.%
165,831
146,543
13.2%
165,831
146,543
117,759
100,946
16.7%
117,759
100,946
16.7%
103,680
86,375
20.0%
103,680
86,375
20.0%
Ingresos por equipo
14,271
14,571
-2.1%
14,271
14,571
-2.1%
51,181
48,359
5.8%
51,181
48,359
5.8%
12,742
15,241
-16.4%
12,742
15,241
-16.4%
7.7%
10.4%
7.7%
10.4%
-21,716
-16,482
-21,716
-16,482
%
-13.1%
-11.2%
-13.1%
-11.2%
Ingresos Totales
Ingresos celulares
EBITDA
%
-31.8%
13.2%
-31.8%
Datos Operativos Chile
1T12
1T11
Var.%
5,656
5,046
12.1%
Postpago
1,103
881
25.2%
Prepago
4,554
4,166
9.3%
218
189
15.5%
ARPU (pesos chilenos)
6,195
5,816
6.5%
Churn (%)
5.6%
5.3%
0.3
1,041
916
13.6%
MOU
11
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
Ecuador
11.1M
suscriptores
móviles
Al cierre de marzo teníamos 11.1 millones de suscriptores móviles después de haber
añadido 91 mil durante el periodo. Las adiciones de pospago fueron 75 mil en el trimestre con lo que nuestra base de pospago registró un crecimiento anual de 22.9%.
Las UGIs se expandieron 51.9% con respecto al año anterior, llegando a 190 mil.
1T Ingresos
+9% año a
año
Nuestros ingresos se elevaron 9.2% a 381 millones de dólares. Los ingresos por servicios móviles crecieron 10.0% por lo que el ARPU fue 6.5% superior al de 2011. Los
ingresos por línea fija registraron un incremento del 35.6% durante el año, aunque
de una base pequeña.
Margen
EBITDA en
48%
El EBITDA del trimestre aumentó 17.3% llegando a 183 millones de dólares. El margen fue equivalente al 48.0% de los ingresos habiéndose incrementado 3.3 puntos
porcentuales en doce meses.
Ganancias de
PNM
En la plataforma móvil, seguimos beneficiándonos de la portabilidad numérica ya
que somos el operador de mejor calidad y con la más amplia cobertura.
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Ecuador
check
1T12
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
1T11
Var.%
Ene - Mar
´12
Ene - Mar
´11
Var.%
381
349
9.2%
381
349
372
342
8.7%
372
342
8.7%
323
294
10.0%
323
294
10.0%
Ingresos por equipo
49
48
2.0%
49
48
2.0%
10
8
35.6%
10
8
35.6%
183
156
17.3%
183
156
17.3%
48.0%
44.7%
48.0%
44.7%
Ingresos Totales
Ingresos celulares
EBITDA
%
%
142
119
37.2%
34.2%
18.8%
142
119
37.2%
34.2%
9.2%
18.8%
Datos Operativos Ecuador
1T12
1T11
Var.%
11,149
10,859
2.7%
Postpago
1,732
1,409
22.9%
Prepago
9,417
9,450
-0.4%
163
165
-1.4%
10
9
6.5%
2.2%
2.1%
0.1
190
125
51.9%
MOU
ARPU (dólares)
Churn (%)
12
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
Perú
Adiciones
netas de 358K
Tras añadir 358 mil clientes en el trimestre, cerramos marzo con 11.6 millones de
suscriptores, 16.1% por encima del año anterior, con nuestra base de pospago incrementándose en 40.6%. Por cuanto a línea fija, nuestras UGIs estuvieron 53.2%por
encima de las de 2011 en 740 mil.
1T Ingresos
+15% año a
año
Los ingresos superaron mil millones de soles, siendo 15.1% superiores a los del año
anterior. Los ingresos por servicios móviles crecieron 16.5% ya que los ingresos por
datos aumentaron un 49.7%; éstos ya representan 23.2% de los ingresos por servicios.
El ARPU fue ligeramente superior que el del año pasado impulsado por los ingresos
de datos. Los ingresos por línea fija se incrementaron 9.6% en el año ya que los ingresos
derivados de televisión de paga y datos aumentaron 20.5% y 21.6%, respectivamente,
compensando la disminución de los ingresos por voz fija.
Margen
EBITDA en
41.6%
El EBITDA del primer trimestre de 421 millones de soles, fue equivalente a 41.6% de
los ingresos, tuvo un alza de 10.3% en el año. El margen EBITDA disminuyó de 43.4%
a 41.6% debido a los costos de PTU y al pago de ciertas obligaciones relacionadas
con la concesión.
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Perú
Millones de soles
check
1T12
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
Var.%
Ene - Mar
´12
Ene - Mar
´11
Var.%
1,012
879
15.1%
1,012
879
903
782
15.4%
903
782
15.4%
781
670
16.5%
781
670
16.5%
Ingresos por equipo
121
105
16.0%
121
105
16.0%
133
122
9.6%
133
122
9.6%
421
382
10.3%
421
382
10.3%
41.6%
43.4%
41.6%
43.4%
Ingresos Totales
Ingresos celulares
Brasil
Claro
Embratel
NET
1T11
EBITDA
%
%
307
271
30.3%
30.8%
13.3%
307
271
30.3%
30.8%
15.1%
13.3%
Datos Operativos Perú
1T12
1T11
Var.%
11,612
9,998
16.1%
Postpago
2,030
1,444
40.6%
Prepago
9,582
8,554
12.0%
109
106
2.9%
23
23
0.5%
3.2%
3.4%
(0.2)
740
483
53.2%
MOU
ARPU (soles)
Churn (%)
13
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
América Central y el Caribe
19M
suscriptores
Sumamos 529 mil suscriptores móviles en el trimestre para terminar el periodo con
19.0 millones de clientes móviles. Nuestra adiciones netas fueron más del doble de
las obtenidas el año anterior reflejo de la adquisición de la operación de Digicel en
Honduras y al lanzamiento de nuestra operación en Costa Rica. En el segmento de
líneas fijas, tuvimos 5.8 millones de UGIs, 6.0% más que en el 2011; de las cuales la
televisión de paga fue el segmento con mayor crecimiento: 19.8% de forma anual.
Ingresos por
servicios
móviles +11%
año a año
Los ingresos por servicios móviles fueron 11.4% mayores que los del mismo trimestre
de 2011 con ingresos por datos que se dispararon 58.4% propiciando un incremento
del 3.4% en el ARPU. Sin embargo, los ingresos por líneas fijas disminuyeron 9.1%
por la baja de ingresos por voz fija. Los ingresos de televisión de paga fueron 17.3%
superiores en el trimestre.
Margen
EBITDA en
28.4%
El EBITDA del primer trimestre de 270 millones de dólares fue 13% inferior al del año
anterior y el margen del periodo, 28.4% también cayó. La disminución del EBITDA se
debe a los costos asociados al lanzamiento de Costa Rica y al efecto de la consolidación
de los activos adquiridos recientemente en Honduras, que reportaban pérdidas de
EBITDA. En ausencia de dichos eventos, el margen de EBITDA del periodo hubiera
sido 31.3%.
Licencia para
vender IP-TV
en Puerto
Rico
En Febrero, se nos otorgó una licencia por 18 años para ofrecer servicios de IP-TV en
Puerto Rico. También estamos trabajando en el despliegue de la red LTE en la isla,
misma que vamos a lanzar más tarde en el año.
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
América Central y El Caribe1
check
1T12
1T11
Var.%
Ene - Mar
´12
Ene - Mar
´11
Var.%
952
933
2.0%
952
933
546
508
7.5%
546
508
7.5%
492
440
12.0%
492
440
12.0%
Ingresos por equipo
43
44
-3.4%
43
44
-3.4%
412
452
-8.8%
412
452
-8.8%
270
326
-17.2%
270
326
-17.2%
28.4%
34.9%
28.4%
34.9%
Ingresos Totales
Ingresos celulares
EBITDA
%
%
2
82
0.2%
8.8%
-97.6%
2
82
0.2%
8.8%
2.0%
-97.6%
(1) América Central incluye Guatemala, El Salvador, Honduras, Nicaragua, Panamá y Costa Rica.
Datos Operativos América Central y El Caribe
Estados Unidos
TracFone
1T12
1T11
Var.%
19,053
17,649
8.0%
Postpago
2,507
2,124
18.0%
Prepago
16,547
15,524
6.6%
203
197
3.2%
9
9
3.4%
Churn (%)
3.4%
3.4%
(0.0)
5,848
5,516
6.0%
MOU
ARPU (dólares)
14
Puntos
Sobresalientes
Estados Unidos
Eventos
Relevantes
20M de
suscriptores
Terminamos marzo con 20.1 millones de clientes, 8.6% más que un año atrás, al haber
añadido 369 mil clientes en el primer trimestre.
Suscriptores
1T ingresos
+24% año a
año
Generamos 1.1 miles de millones de dólares en ingresos, aumentaron 24.4% en comparación con el mismo trimestre del anterior. El ARPU aumentó 13.2% reflejando el
cambio en nuestra mezcla de planes comerciales que se ha inclinado hacia planes
de mayor volumen. Los minutos de uso por cliente llegaron a 404 minutos por mes
mientras que los datos móviles continúan creciendo a un paso de 44.6%.
EBITDA
duplica año
con año
El EBITDA del trimestre fue de 140 millones de dólares, más del doble que el del
año anterior. El margen EBITDA fue equivalente al 12.9% de los ingresos, 5.6 puntos
porcentuales por arriba del de 2011.
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Estados Unidos
1T12
Ene - Mar
´12
Var.%
Ene - Mar
´11
Var.%
1,083
870
24.4%
1,083
870
24.4%
970
781
24.3%
970
781
24.3%
Ingresos por equipo
112
89
25.8%
112
89
25.8%
140
63
121.2%
140
63
121.2%
12.9%
7.3%
12.9%
7.3%
Ingresos Totales
Brasil
Claro
Embratel
NET
EBITDA
%
%
132
56
12.2%
6.4%
135.5%
132
56
12.2%
6.4%
135.5%
*Los ingresos totales reflejan las eliminaciones entre las operaciones fijas y móviles, así como las transacciones intercompañías. Los ingresos celulares y
los ingresos de línea fija y otros, únicamente reflejan las eliminaciones por transacciones intercompañía. La suma de las partes no es igual a los ingresos.
totales.
Datos Operativos Estados Unidos
1T12
MOU
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
1T11
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
check
ARPU (dólares)
Churn (%)
1T11
Var.%
20,131
18,529
8.6%
404
354
14.2%
16
14
13.2%
3.9%
4.1%
(0.2)
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
15
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Operaciones
Mexicanas
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
Glosario de Términos
Adiciones brutas – El total de suscriptores adquiridos durante un periodo dado.
Adiciones/pérdidas netas – El total de adiciones brutas adquiridas durante un periodo dado menos el
total de desconexiones realizadas en el mismo periodo.
ARPU – Average Revenue per User (ingreso promedio por suscriptor). Es el ingreso por servicio generado durante un periodo dado dividido entre el promedio de clientes en ese mismo periodo. La cifra es un
cálculo que muestra el ingreso promedio generado mensualmente.
Capex – Capital Expenditure (gasto en inversión). El gasto en inversión derogado y relacionado a la expansión de la infraestructura en telecomunicaciones de la compañía.
Churn – Tasa de desconexión de suscriptores. Es el número de clientes desconectados durante un periodo
dado dividido entre los clientes iniciales en ese mismo periodo. La cifra es un cálculo que muestra la tasa
de desconexión mensual.
Costo de adquisición – El costo de adquisición es la suma del subsidio de las terminales, los gastos de
publicidad, y las comisiones a distribuidores por activación de clientes. El subsidio de las terminales es la
diferencia entre el costo de equipo y el ingreso por equipo.
Deuda Neta – El total de deuda largo plazo, deuda corto plazo y porción circulante de la deuda largo
plazo menos el efectivo, inversiones temporales y valores negociables de la empresa.
Deuda Neta/EBITDA – La deuda neta de la compañía entre el flujo líquido de operación.
EBIT – Earnings Before Interest and Taxes. Siglas en inglés para Utilidad de Operación.
Margen de EBIT – La utilidad de operación de un periodo dado entre el total del ingreso generado en ese
mismo periodo.
EBITDA – Earnings Before Interests, Taxes, Depreciation and Amortization (flujo líquido de operación).
La utilidad generada antes del pago de impuestos, intereses, depreciación y amortización.
Margen de EBITDA – La utilidad generada antes del pago de impuestos, intereses, depreciación y amortización de un periodo dado entre el total del ingreso generado en ese mismo periodo.
EDGE – Enhanced Data rates for Global Evolution. Tecnología compatible con el sistema GSM que permite ofrecer servicios de datos móviles de tercera generación.
GSM – Global System for Mobile communications. El estándar de comunicación celular de mayor crecimiento y presencia en el mundo.
GPRS – General Packet Radio Service. Ofrece mayor capacidad, contenidos de Internet y paquetes de
servicios de datos sobre la red GSM. Es una tecnología de segunda generación.
MOU – Minutes of Use (minutos de uso). Tráfico de voz generado durante un periodo dado entre el
promedio de clientes en ese mismo periodo. La cifra es un cálculo de los minutos de uso generados
mensualmente.
Participación de mercado – Los suscriptores de una subsidiaria entre el total de suscriptores en el mercado donde opera.
Penetración celular – Total de suscriptores activos en un país entre el total de la población de dicho país.
Población con licencias – Población cubierta por las licencias que administra cada una de las subsidiarias.
Prepago – Suscriptor que cuenta con flexibilidad para comprar el servicio de tiempo aire y recargarlo en
su terminal. No cuenta con un contrato de prestación de servicios.
Postpago – Suscriptor que cuenta con un contrato de prestación de servicios de tiempo aire. No hay necesidad de activar tiempo aire a la terminal, se efectúa de manera inmediata.
Push-To-Talk – Permite a teléfonos móviles compatibles con esta tecnología funcionar como radio de dos
vías.
SMS – Short Message Service. Servicio de envío de mensajes de texto.
Suscriptores proporcionales – El saldo de suscriptores ponderado por el interés económico en cada una
de las subsidiarias.
UPA (pesos mexicanos) – Utilidad por acción. La utilidad neta en pesos mexicanos entre el total de acciones.
UPADR (dólares) – Utilidad por ADR. La utilidad neta en dólares entre el total de ADRs.
16
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
Tipos de Cambio Monedas Locales Vs. Dólar
1T12
1T11
Var.%
Ene-Mar 12
Ene-Mar 11
Var.%
México
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Final del Periodo
12.80
11.97
7.0%
12.80
11.97
7.0%
Promedio
13.02
12.08
7.8%
13.02
12.08
7.8%
Final del Periodo
1.82
1.63
11.9%
1.82
1.63
11.9%
Promedio
1.77
1.67
6.0%
1.77
1.67
6.0%
Final del Periodo
4.38
4.05
8.0%
4.38
4.05
8.0%
Promedio
4.34
4.01
8.1%
4.34
4.01
8.1%
Final del Periodo
487
479
1.7%
487
479
1.7%
Promedio
489
482
1.6%
489
482
1.6%
Final del Periodo
1,785
1,879
-5.0%
1,785
1,879
-5.0%
Promedio
1,801
1,878
-4.1%
1,801
1,878
-4.1%
Final del Periodo
7.69
7.69
0.0%
7.69
7.69
0.0%
Promedio
7.77
7.83
-0.7%
7.77
7.83
-0.7%
Final del Periodo
19.41
19.03
2.0%
19.41
19.03
2.0%
Promedio
19.29
19.03
1.4%
19.29
19.03
1.4%
Final del Periodo
23.25
22.15
5.0%
23.25
22.15
5.0%
Promedio
23.10
22.02
4.9%
23.10
22.02
4.9%
Final del Periodo
513.83
506.16
1.5%
513.83
506.16
1.5%
Promedio
515.44
508.35
1.4%
515.44
508.35
1.4%
Brasil
Argentina
Operaciones
Mexicanas
Chile
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Colombia
Guatemala
Honduras
Nicaragua
Costa Rica
Perú
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Perú
Final del Periodo
2.67
2.81
-4.9%
2.67
2.81
-4.9%
Promedio
2.68
2.78
-3.5%
2.68
2.78
-3.5%
Final del Periodo
4,324
4,130
4.7%
4,324
4,130
4.7%
Promedio
4,445
4,501
-1.3%
4,445
4,501
-1.3%
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Uruguay
Final del Periodo
19.54
19.20
1.8%
19.54
19.20
1.8%
Promedio
19.53
19.60
-0.3%
19.53
19.60
-0.3%
Final del Periodo
39.10
37.91
3.1%
39.10
37.91
3.1%
Promedio
38.43
37.75
1.8%
38.43
37.75
1.8%
Final del Periodo
87.30
85.75
1.8%
87.30
85.75
1.8%
Promedio
86.98
85.81
1.4%
86.98
85.81
1.4%
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Paraguay
Dominicana
Jamaica
Estados Unidos
TracFone
17
Puntos
Sobresalientes
Eventos
Relevantes
Tipos de Cambio Monedas Locales Vs. Pesos Mexicanos
1T12
1T11
Var.%
Ene-Mar 12
Ene-Mar 11
Var.%
Estados Unidos
Final del Periodo
0.08
0.08
-6.5%
0.08
0.08
-6.5%
Promedio
0.08
0.08
-7.2%
0.08
0.08
-7.2%
Final del Periodo
7.03
7.35
-4.4%
7.03
7.35
-4.4%
Promedio
7.37
7.25
1.7%
7.24
7.18
0.9%
Final del Periodo
2.92
2.95
-1.0%
2.92
2.95
-1.0%
Promedio
3.00
3.01
-0.3%
2.95
2.98
-1.1%
Final del Periodo
0.026
0.025
5.2%
0.026
0.025
5.2%
Promedio
0.027
0.025
6.0%
0.026
0.025
5.3%
Final del Periodo
0.0072
0.0064
12.7%
0.0072
0.0064
12.7%
Promedio
0.0072
0.0064
12.3%
0.0071
0.0064
11.5%
Final del Periodo
1.66
1.56
6.9%
1.66
1.56
6.9%
Promedio
1.67
1.54
8.5%
1.65
1.53
7.8%
Final del Periodo
0.66
0.63
4.9%
0.66
0.63
4.9%
Promedio
0.67
0.63
6.3%
0.66
0.63
5.5%
Final del Periodo
0.55
0.54
1.9%
0.55
0.54
1.9%
Promedio
0.56
0.55
2.7%
0.55
0.54
2.0%
Final del Periodo
4.80
4.27
12.5%
4.80
4.27
12.5%
Promedio
4.85
4.35
11.6%
4.77
4.31
10.8%
Final del Periodo
0.0030
0.0029
2.2%
0.0030
0.0029
2.2%
Promedio
0.0029
0.0027
9.1%
0.0029
0.0027
8.3%
Final del Periodo
0.66
0.62
5.1%
0.66
0.62
5.1%
Promedio
0.67
0.62
8.1%
0.66
0.61
7.3%
Final del Periodo
0.33
0.32
3.7%
0.33
0.32
3.7%
Promedio
0.34
0.32
5.9%
0.33
0.32
5.1%
Final del Periodo
0.15
0.14
5.1%
0.15
0.14
5.1%
Promedio
0.15
0.14
6.3%
0.15
0.14
5.5%
Brasil
Suscriptores
América Móvil
Consolidado
Argentina
Chile
Operaciones
Mexicanas
Colombia
México
Telcel
Telmex
Operaciones
Internacionales
Mercosur
Claro Argentina
Claro Paraguay
Claro Uruguay
Claro Chile
Brasil
Claro
Embratel
NET
Andinos
Comcel Colombia
Telmex Colombia
Claro Ecuador
Claro Peru
Centroamérica
Claro Guatemala
Claro El Salvador
Claro Nicaragua
Claro Honduras
Claro Panamá
Claro Costa Rica
Caribe
Claro Dominicana
Claro Puerto Rico
Estados Unidos
TracFone
Guatemala
Honduras
Nicaragua
Perú
Paraguay
Uruguay
Dominicana
Jamaica
Para mayor información, visite nuestra página en internet :
http://www.americamovil.com
Limitación de responsabilidades
Los reportes trimestrales y cualquier otro material escrito de américa móvil, s.a. de c.v. (la
“compañía”) en algunos casos pueden contener pronósticos o proyecciones, que reflejan la
visión actual o las expectativas de la compañía y su administración con respecto a su desempeño, negocio y eventos futuros. los pronósticos incluyen, sin limitación, algún enunciado
que puede predecir, indicar o implicar futuros resultados, desempeño o logros y puede contener palabras como “creer”, “anticipar”, “esperar”, “en nuestra visión”, “probablemente
resultará”, o alguna otra palabra o frase con un significado similar. dichos enunciados están
sujetos a ciertos riesgos, imprevistos y supuestos. advertimos que un número importante
de factores podrían causar que los resultados actuales difieran materialmente de los planes,
objetivos, expectativas, estimaciones e intenciones expresadas en este reporte. en ningún
evento ni la compañía, ni alguna de sus subsidiarias, afiliadas, directores, ejecutivos, agentes
o empleados podrían ser responsables ante terceros (incluyendo inversionistas) por cualquier
inversión, decisión o acción tomada en relación con la información vertida en este documento
o por cualquier daño consecuente especial o similar.
18

AMÉRICA MÓVIL, SAB de CV REPORTE FINANCIERO Y

Transcripción

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